Arvind Krishna, PDG d’IBM, a déclaré que seulement 2 % des logiciels de son entreprise pourraient être remplacés par des applications développées grâce à des modèles d’intelligence artificielle. Cette déclaration vise à rassurer Wall Street, suite à des résultats décevants pour le deuxième trimestre.
« La majorité de nos logiciels vise à préparer nos clients à l’IA, en déverrouillant les données en temps réel, réduisant les coûts et la complexité de la gestion, sur une infrastructure hybride que la plupart de nos clients utilisent », a-t-il expliqué lors de son passage sur CNBC. « Étant donné qu’il s’agit de ce que l’on pourrait appeler des logiciels d’infrastructure et non des applications, je pense que cela constituera un avantage pour nous. »
Ces dernières années, Wall Street s’est montrée sceptique à l’égard des actions des sociétés de logiciels, craignant que l’IA ne perturbe leurs modèles économiques, renforcée par les avancées technologiques d’entreprises comme Anthropic et OpenAI. Depuis le début de l’année, les actions d’IBM ont chuté d’environ 30 %, tandis que le Fonds négocié en bourse iShares Expanded Tech-Software a connu une baisse de 17 %.
En février, IBM a connu une chute de 13 % de ses actions après qu’Anthropic a annoncé que son outil Claude Code pouvait moderniser le code anciennement écrit en Cobol, souvent utilisé sur les mainframes.
Suite à la publication des résultats financiers, Krishna a rapporté des défis concernant le mainframe de génération actuelle z17. Selon le directeur financier, Jim Kavanaugh, certains clients ont privilégié l’achat d’autres équipements de centre de données, tels que des serveurs, en raison de l’augmentation des prix des mémoires causée par les exigences des puces d’IA.
Pour chaque dollar de revenus générés par l’infrastructure des mainframes d’IBM, l’entreprise en récupère trois en logiciels. Cependant, alors que le chiffre d’affaires des mainframes Z a chuté de 42 % au dernier trimestre, les logiciels de traitement des transactions ont également baissé de 9 %. Cela contraste avec le premier trimestre où le chiffre d’affaires des Z avait augmenté de 48 % et les traitements de transactions de 2 %.
Au cours du trimestre de juin, 45 % des revenus d’IBM provenaient des logiciels, secteur où les marges bénéficiaires sont les plus élevées.
Krishna a mentionné que Starbucks dépense environ 2 millions de dollars par an en logiciels IBM. Toutefois, il a indiqué que la chaîne de café se désengageait de Tririga, un logiciel de gestion des baux qu’IBM avait acquis en 2011 et qui ne sera plus supporté à partir de 2027. « C’est une partie importante des 2 % que j’ai mentionnés, et je pense que ce type de logiciel est sujet à des risques », a-t-il souligné.
Malgré une prévision de hausse de 1 milliard de dollars en flux de trésorerie libre d’ici 2026, Kavanaugh a précisé qu’il s’attend désormais à une croissance de 6 % à 8 % des revenus logiciels pour cette année, alors qu’il prévoyait une croissance à deux chiffres en janvier.
Krishna a conclu, en soulignant que la capacité matérielle des mainframes est en hausse, ce qui devrait avoir un impact sur le logiciel. « Le logiciel a tendance à prendre du retard par rapport à la capacité matérielle, et je pense qu’avec un peu plus de temps, il rattrapera son retard », a-t-il déclaré.
Environ 75 % des contrats retardés au deuxième trimestre devraient revenir à IBM avant la fin de l’année, selon Krishna. Des analystes de Jefferies ont recommandé d’acheter l’action, notant que l’on ne pouvait pas encore pleins créditer les prévisions maintenues tant qu’une plus grande partie de l’activité retardée ne serait pas reflétée dans les résultats.
Points à retenir
- Seulement 2 % des logiciels d’IBM pourraient être remplacés par des solutions IA.
- Une majorité des logiciels vise à soutenir les clients dans la transition vers l’IA.
- IBM a subi une forte baisse de ses actions et des revenus des mainframes.
- Starbucks réduit son utilisation de certains logiciels d’IBM, posant des interrogations sur le futur des anciens outils.
- Les prévisions de croissance des revenus logiciels pour 2023 ont été revues à la baisse.
En prenant tous ces éléments en considération, je ne peux m’empêcher de réfléchir à l’avenir de l’industrie technologique. Comment l’évolution rapide de l’intelligence artificielle influencera-t-elle la manière dont les entreprises, et notamment IBM, s’adaptent à cette nouvelle réalité ? Cela offre une occasion unique d’explorer de nouvelles solutions et d’entraîner une réflexion renouvelée sur le rapport entre technologies traditionnelles et contemporaines. La route à venir pourrait bien être pavée de défis, mais également d’opportunités passionnantes.