Voici l’essentiel à savoir

Netflix (NFLX) a récemment figuré parmi les actions les plus recherchées sur Zacks.com. Il est donc judicieux de prendre en compte certains facteurs clés susceptibles d’influencer la performance de l’action dans un avenir proche.

Au cours du dernier mois, les actions de ce service de streaming ont enregistré un retour de -3,4 %, comparé à un changement de +3,3 % de l’indice S&P 500 selon Zacks. Pendant cette période, l’industrie de la radio et de la télévision, dont Netflix fait partie, a perdu 1,5 %. La question cruciale demeure : quelle direction pourraient prendre les actions à l’avenir ?

Bien que les rapports médiatiques ou les rumeurs concernant un changement majeur dans les perspectives commerciales d’une entreprise puissent entraîner des fluctuations de son action et impacter immédiatement son prix, certains facteurs fondamentaux demeurent déterminants pour la décision d’acheter et de conserver.

Chez Zacks, nous considérons que l’évaluation des changements dans les prévisions de bénéfices futurs d’une entreprise est primordiale. En effet, nous croyons que la valeur actuelle de ses bénéfices futurs conditionne la juste valeur de son action.

Nous examinons donc comment les analystes révisent leurs prévisions de bénéfices en fonction des tendances actuelles. Si les estimations de bénéfices augmentent pour une entreprise, la juste valeur de son action augmente également. Une juste valeur supérieure au prix de marché actuel génère l’intérêt des investisseurs pour acheter l’action, ce qui pousse son prix à la hausse. Des recherches empiriques démontrent une forte corrélation entre les révisions des prévisions de bénéfices et les mouvements de prix boursiers à court terme.

Pour le trimestre en cours, Netflix est prévu de générer des bénéfices de 6,88 $ par action, ce qui représente une augmentation de 27,4 % par rapport à l’année précédente. L’estimation consensuelle de Zacks a augmenté de 5 % au cours des 30 derniers jours.

Pour l’exercice fiscal en cours, l’estimation consensuelle des bénéfices est de 26,06 $, soit une hausse de 31,4 % par rapport à l’année précédente. Cette estimation a également été révisée à la hausse de 2,4 % au cours des 30 derniers jours.

Pour le prochain exercice fiscal, l’estimation consensuelle des bénéfices s’élève à 32,16 $, indiquant une augmentation de 23,4 % par rapport à ce que Netflix devrait déclarer l’année prochaine. Sur le mois écoulé, cette estimation a progressé de 3,2 %.

Notre outil d’évaluation des actions, le Zacks Rank, qui est rigoureusement audité, fournit une vision plus claire de la direction du prix d’une action à court terme, en se basant essentiellement sur les révisions des prévisions de bénéfices. Compte tenu des révisions récentes et de trois autres facteurs liés aux estimations de bénéfices, Netflix est classé Zacks Rank #2 (Achat).

La croissance des bénéfices est souvent perçue comme un indicateur clé de la santé financière d’une entreprise, mais il est également crucial qu’une société soit capable de faire croître ses revenus. En effet, il est près de la mission impossible pour une société d’accroître ses bénéfices sur une longue période sans une augmentation simultanée de ses revenus. Il est donc essentiel d’évaluer le potentiel de croissance des revenus d’une entreprise.

En ce qui concerne Netflix, l’estimation consensuelle des ventes pour le trimestre en cours s’élève à 11,52 milliards de dollars, ce qui représente une hausse de 17,3 % par rapport à l’année précédente. Pour l’exercice fiscal en cours et le suivant, les estimations sont respectivement de 45,03 milliards de dollars et 50,82 milliards de dollars, soit des changements de +15,5 % et +12,8 %.

Netflix a déclaré des revenus de 11,08 milliards de dollars pour le dernier trimestre, soit une augmentation de 15,9 % par rapport à l’année précédente. Le bénéfice par action (BPA) était de 7,19 $, en hausse par rapport aux 4,88 $ l’année dernière.

Par rapport à l’estimation consensuelle de Zacks de 11,09 milliards, les revenus rapportés représentent une légère surprise de -0,06 %. Le BPA a quant à lui surpassé les prévisions de 1,7 %.

Au cours des quatre derniers trimestres, la société a constamment dépassé les prévisions de BPA. En ce qui concerne les revenus, elle a également surpassé les prévisions à deux reprises sur cette période.

Il est impossible de prendre une décision d’investissement efficace sans tenir compte de l’évaluation d’une action. Pour prédire la performance future du prix d’une action, il est crucial de déterminer si son prix actuel reflète correctement la valeur intrinsèque de l’entreprise et ses perspectives de croissance.

Comparer les valeurs actuelles des multiples d’évaluation d’une entreprise, tels que le ratio cours/bénéfice (C/B), le ratio cours/vente (C/V) et le ratio cours/flux de trésorerie (C/CF), à ses valeurs historiques est essentiel pour évaluer si son action est juste, surévaluée ou sous-évaluée. Comparer l’entreprise à ses pairs sur ces paramètres fournit également un bon indicateur de la pertinence de son prix.

Le Zacks Value Style Score, qui évalue les actions selon des métriques d’évaluation traditionnelles et non conventionnelles, aide à identifier si une action est surévaluée, justement évaluée ou temporairement sous-évaluée. Netflix obtient une note de F à cet égard, signalant qu’elle se négocie à un prix supérieur à celui de ses concurrents.

Tous les éléments présentés ici et de nombreuses autres informations sur Zacks.com peuvent aider à déterminer s’il est pertinent de prêter attention aux rumeurs du marché concernant Netflix. Toutefois, le classement Zacks #2 de la société suggère qu’elle pourrait surperformer le marché dans un avenir proche.

Pour découvrir les dernières recommandations de Zacks Investment Research et profiter de conseils financiers judicieux, il peut être intéressant de se tenir informé.